期貨從業(yè)資格考試期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)第7章公式
來源：育路教育網(wǎng)發(fā)布時(shí)間：2011-07-07
第7 章 期貨投機(jī)和套利交易
價(jià)差套利
總的來說，價(jià)差套利的盈虧都可以用如下公式計(jì)算：
價(jià)差套利盈虧＝Σ每個(gè)期貨合約的盈虧 （30）
一般可以將價(jià)差套利分為買進(jìn)套利和賣出套利。買進(jìn)套利是指如果套利者預(yù)期不同交割月的期貨合約的價(jià)差將擴(kuò)大，則套利者將買入其中價(jià)格較高的一“腿”，同時(shí)賣出價(jià)格較低的一“腿”的套利行為。賣出套利是指如果套利者預(yù)期不同交割月的期貨合約的價(jià)差將縮小，則套利者通過賣出其中價(jià)格較高的一“腿”，同時(shí)買入價(jià)格較低的一“腿”的套利行為。
由此，套利盈虧也可以采用如下公式計(jì)算：
買進(jìn)套利的盈虧＝平倉時(shí)價(jià)差－建倉時(shí)價(jià)差 （31）
賣出套利的盈虧＝建倉時(shí)價(jià)差－平倉時(shí)價(jià)差 （32）
【糾錯(cuò)】
